This paper considers duopolistic competition involving product and price in a cross city" where consumers are uniformly located on two lines crossing each other at their middle points (center). We show that, in a unique equilibrium, one firm is located at the market center while the other firm is at an end of the market. This result is distinguished from the extreme (maximum or minimum) differentiation often found in literature. Moreover, asymmetric locations are obtained even if we assume a simultaneous entry of firms in a symmetric market setting. We also investigate the effects of consumer switching costs on this equilibrium."
이 논문은 제품 차별화 이론의 출발점인 선형 도시 모형을 십자형 도시 모형으로 확장하여 살펴봄으로써 기업들의 제품 전략과 복점적 시장 경쟁에 있어서 새로운 시사점을 찾고자 한다. 각 중간 지점에서 서로 교차하는 두 제품 라인 위에 소비자들이 각자의 선호도에 따라 균일하게 위치한 십자형 도시에서 두 기업은 제품과 가격을 경쟁적으로 두 단계에 걸쳐 결정하게 된다. 우리는 유일한 균형 전략으로 한 기업은 시장의 중심에, 다른 기업은 두 라인 중 어느 한 라인의 끝에 위치하는 것을 보여준다. 이러한 결과는 이전의 선형 도시 모형에서의 극단적인 (최소 또는 최대) 차별화와 구별되고, 더욱이 동일한 기업들이 동시에 진입함에도 불구하고 두 기업 사이의 비대칭적인 제품 전략이 도출된 점도 주목할 점이다. 우리는 또한 소비자들의 교체 비용이 이러한 균형 결과에 어떠한 영향을 주는지에 대해서도 살펴본다.
